Comercio de divisas: tipos de análisis de mercado
En este capítulo, aprenderemos sobre los diferentes tipos de análisis de mercado. Hay tres tipos de análisis utilizados para pronosticar los movimientos del mercado:
Análisis fundamental: es el análisis de los factores sociales, económicos y políticos que afectan la oferta y la demanda de divisas.
Análisis técnico: es el estudio del movimiento de precios y volúmenes.
Análisis de sentimiento: además del mini y micro análisis de datos, este es el análisis de la mentalidad y los sentimientos de los comerciantes e inversores.
El análisis fundamental y el análisis técnico (FA y TA) van de la mano para guiar al operador de divisas a través de la forma en que el mercado (precios) puede ir en las condiciones del mercado en constante cambio.
Análisis fundamental
El análisis fundamental consiste en analizar la formación del precio de la moneda, los factores económicos básicos y otros factores que influyen en el tipo de cambio de la moneda extranjera.
Es el análisis de información económica y política con la esperanza de predecir los movimientos futuros del precio de la moneda.
El análisis fundamental ayuda a pronosticar los precios futuros de varias monedas extranjeras. El pronóstico de precios se basa en una serie de factores e indicadores económicos clave que determinan la fortaleza de la economía de un país. Los factores también pueden incluir varios aspectos geopolíticos que pueden afectar el movimiento de precios de un par de divisas.
Este análisis no se utiliza para obtener los números específicos de los tipos de cambio de varias monedas. En cambio, ayuda a determinar la tendencia del mercado de divisas al contado durante un período determinado.
Si el análisis fundamental apunta a una perspectiva positiva para un par de divisas en particular, indica que el precio de ese par experimentaría un movimiento de trayectoria ascendente en el futuro cercano. Una perspectiva negativa indica un movimiento de precios decreciente del par de divisas en el futuro próximo. Una instancia neutral en el par de divisas indica un movimiento plano (no mucho movimiento lateral + ve o - ve) en el futuro cercano.
¿Cuándo utilizar el análisis fundamental para el mercado de divisas?
Siempre que un operador de forex recibe información sobre el estado de un país, realiza un análisis fundamental para medir el impacto de esto en varios pares de divisas.
Los traders e inversores de Forex siempre miran los informes (informes de análisis fundamental) basados en datos económicos críticos antes de operar (par de divisas en particular) en el mercado de divisas. Estos informes (FA) también les permiten minimizar los factores de riesgo involucrados en la ejecución de transacciones de divisas.
El informe de análisis fundamental para cualquier mercado (acciones, materias primas, divisas, etc.) ayuda en la toma de decisiones sobre la predicción del tipo de cambio a medio y largo plazo (en el caso del mercado de divisas). Por otro lado, el análisis técnico proporciona información para predicciones a corto plazo.
El impulso del mercado puede revertirse fácilmente o se puede ver una volatilidad extrema en cuestión de minutos después de que el banco central haga un anuncio importante o un comunicado de prensa. La información relacionada con el estado de las economías locales y globales puede tener un gran impacto en la dirección en la que evolucionan las tendencias del mercado de divisas.
Factores clave que influyen en el análisis fundamental
Conozcamos ahora los factores clave que influyen en el análisis fundamental. Los factores se describen a continuación brevemente:
Tasas de interés
Las tasas de interés establecidas por el banco central son uno de los factores más importantes para decidir el movimiento de precios de los pares de divisas. Una tasa de interés alta aumenta el atractivo de la moneda de un país y también atrae a los inversores de divisas hacia la compra.
El crecimiento del PIB
Una alta tasa de crecimiento del PIB significa un aumento en la riqueza total del país. Esto apunta hacia el fortalecimiento de la moneda del país y su valor se eleva en relación con otras monedas extranjeras.
Producción industrial
Un alto crecimiento industrial en cualquier país significa una economía de país robusta. Un país con una economía robusta anima a los operadores de divisas a invertir en la divisa forex del país.
Índice de precios al consumidor (IPC)
El Índice de Precios al Consumidor (IPC) es directamente proporcional a los precios de bienes y servicios en el país. Si el índice del IPC es demasiado alto (por encima del índice de referencia del IPC del banco central), existe una alta probabilidad de que el banco central baje las tasas de interés para reducir la tasa de inflación y estabilizar la tasa de crecimiento de la economía del país.
Ventas al por menor
Los datos de ventas minoristas de un país brindan una imagen precisa de cómo gastan las personas (nivel de ingresos de las personas) y la salud de su economía en el nivel más bajo. Una sólida cifra de ventas minoristas muestra que la economía nacional de un país está en buena forma; apunta hacia tasas de crecimiento positivas en el futuro.
Aparte de estos puntos anteriores, los comerciantes e inversores también examinan otros factores de análisis fundamental como las estadísticas de empleo, los niveles de deuda nacional, el equilibrio de la oferta y la demanda, la política monetaria, la situación política, el déficit comercial, los precios de las materias primas, los precios de la vivienda y el crecimiento del mercado de capitales.
Análisis técnico
El análisis técnico ayuda a predecir los movimientos futuros del mercado (es decir, cambios en los precios de las monedas, los volúmenes y los intereses abiertos) basándose en la información obtenida del pasado.
Existen diferentes tipos de gráficos que ayudan como herramientas para el análisis técnico. Estos gráficos representan los movimientos de precios de las divisas durante un período determinado antes de las transacciones de cambio, así como los indicadores técnicos. Los indicadores técnicos se obtienen mediante el procesamiento matemático de promedios y otras características de los movimientos de precios.
El Análisis Técnico (TA) se basa en el concepto de que una persona puede observar los movimientos históricos de precios (por ejemplo, la moneda) y determinar las condiciones comerciales actuales y el movimiento potencial de precios.
Teoría de Dow para el análisis técnico
Los principios fundamentales del análisis técnico se basan en la teoría de Dow con los siguientes supuestos principales:
El precio lo descuenta todo
El precio es un reflejo integral de todas las fuerzas del mercado. En cualquier momento, toda la información y las fuerzas del mercado se reflejan en el precio de la moneda (“El mercado lo sabe todo”).
Los precios suelen moverse en la dirección de la tendencia.
Los movimientos de precios suelen ser seguidores de tendencias. Hay un dicho muy común entre los comerciantes: "La tendencia es tu amiga".
Las tendencias se clasifican como:
Tendencias al alza (patrón alcista)
Tendencias a la baja (patrón bajista)
Tendencias planas (patrón lateral)
Los movimientos de precios son históricamente repetitivos. Esto da como resultado un comportamiento similar de patrones en los gráficos.
Análisis sentimental
Los participantes en cada mercado, los comerciantes y los inversores tienen su propia opinión de por qué el mercado está actuando de la manera en que lo hace y si negociar en la dirección del mercado (hacia las tendencias del mercado) o ir en su contra (hacer una apuesta contraria).
Los comerciantes e inversores vienen con sus propios pensamientos y opiniones sobre el mercado. Estos pensamientos y opiniones dependen de la posición de los comerciantes e inversores. Esto ayuda aún más en el sentimiento general del mercado, independientemente de la información que exista.
Debido a que los comerciantes minoristas son participantes muy pequeños en el mercado de divisas en general, no importa qué tan fuerte se sienta acerca de una determinada operación (creencia), no puede mover los mercados de divisas a su favor.
Incluso si usted (comerciante minorista) realmente cree que el dólar va a subir, pero todos los demás (grandes jugadores) son bajistas, no hay mucho que pueda hacer al respecto (a menos que sea uno de los grandes bancos de inversión como - Goldman Sachs o algún individuo ultra rico como Warren Buffet).
Es la opinión del comerciante sobre cómo se siente con respecto al mercado, ya sea alcista o bajista. Dependiendo de esto, un comerciante decide además cómo jugar la percepción del sentimiento del mercado en la estrategia comercial.
¿Qué tipo de análisis es mejor?
El comercio de divisas tiene que ver con el comercio basado en una estrategia. Las estrategias de negociación de divisas le ayudan a obtener una idea de los movimientos del mercado y a realizar movimientos en consecuencia. Ya hemos estudiado que existen tres tipos de métodos de análisis.
Análisis técnico
Análisis fundamental
Análisis de los sentimientos
Cada estrategia tiene la misma importancia y ninguna puede destacarse. Muchos comerciantes e inversores prefieren el uso de un único método de análisis para evaluar las inversiones a largo plazo o para obtener beneficios a corto plazo. Una combinación de análisis fundamental, técnico y sentimental es lo más beneficioso. Cada técnica de análisis requiere el apoyo de otra que nos brinde datos suficientes sobre el mercado Forex.
Estas tres estrategias van de la mano para ayudarlo a pensar en buenas ideas para operar en forex. Toda la acción histórica del precio (para análisis técnico) y cifras económicas (para análisis fundamental) están ahí; todo lo que tiene que hacer es poner su límite de pensamiento (para análisis sentimental) y poner esas habilidades analíticas a prueba.
Para convertirse en un comerciante de forex profesional, necesitará saber cómo utilizar de forma eficaz estos tres tipos de métodos de análisis del mercado de divisas.